ИНВЕСТИЦИИ В КВАДРАТЕ
Алексей ЧУБАТ

Белорусское законодательство создало благоприятную среду для развития лизинга. В лизинг можно приобрести практически любое производственное оборудование, транспорт, спецтехнику. Но, несмотря на выгоду, которую несет этот финансовый инструмент, в нашей стране он еще недостаточно понятен. Об основных отличиях лизинга от кредита, о налоговых преимуществах, которые получает лизингополучатель, рассказывает ведущий специалист отдела по работе с клиентами ЗАО "Мобильный лизинг" Ю.Н. Смолко.


- Юлия Николаевна, в каких случаях руководитель может заинтересоваться лизингом?
- Когда организация планирует расширить производственную базу своего предприятия, ее руководитель задумывается о возможных источниках финансирования. Это могут быть собственные средства, банковский кредит, лизинг или другие варианты. Безусловно, использование "чужих" денег выгоднее тем, что свои средства можно вложить в проекты, под которые трудно получить финансирование со стороны. Одним из эффективных способов привлечения инвестиций является лизинг. Он отличается от других вариантов приобретения основных фондов, в том числе и от кредита, возможностью начисления ускоренной амортизации на объекты лизинга. Срок лизинга сегодня для большинства проектов составляет от 1 года до 3 лет. Лизинговые платежи относятся на себестоимость, уменьшая тем самым налогооблагаемую базу по налогу на прибыль.
Допустим, предприятие с убыточным балансом желает обновить свою производственную базу, чтобы начать выпуск качественной конкурентоспособной продукции. Такому предприятию и в банк, и в лизинговую компанию необходимо предоставить бизнес-план, где будет просчитана окупаемость приобретаемого оборудования. Основное отличие лизинга в том, что лизинговые платежи увеличивают себестоимость предприятия в гораздо большей мере, чем кредит. Лизинг выгоден только при наличии прибыли, но не убытков! Поэтому, если у предприятия есть проект, который позволит ему выйти из финансового кризиса, лучше воспользоваться кредитом. А в дальнейшем по мере получения прибыли, когда возникает необходимость приобретения новых основных средств - имеет смысл обратиться в лизинговую компанию.

- Значит, при использовании лизинга уменьшается налогооблагаемая прибыль?
- Преимущество лизинга перед прочими, ставшими уже привычными финансовыми инструментами - возможность для предприятия оптимизировать налоги. Не секрет, что предприниматели находятся в постоянном поиске оптимального соотношения доходов своих предприятий и уплачиваемых ими налогов. Белорусское законодательство позволяет через лизинговый механизм решить эту проблему прозрачно. В этом случае действует ускоренная амортизация объектов, т.е. того оборудования, транспорта, спецтехники, которые могут быть приобретены таким образом. Она влияет на налогообложение предприятия в сторону уменьшения и, соответственно, делает лизинг удобным инструментом.

- Расскажите, пожалуйста, как он работает?
- Схема лизинга довольно проста: клиент обращается в лизинговую компанию, которая покупает необходимое оборудование у поставщика, выбранного клиентом, в свою собственность. Передает ему это имущество во временное владение и пользование. Пока оборудование находится в лизинге, предприятие-лизингополучатель в полной мере эксплуатирует его и получает доход. Право собственности на оборудование переходит к клиенту (если это оговорено условиями договора лизинга) после уплаты всех лизинговых платежей и выкупной стоимости. Размер платежей и даты уплаты расписаны в графике платежей, который является неотъемлемой частью договора лизинга. Он просчитывается индивидуально для каждого клиента с учетом времени ввода оборудования в эксплуатацию, сезонности его использования, согласно темпам выхода на полную мощность и другим параметрам. Все потребности лизингополучателя принимаются во внимание и учитываются при заключении лизинговой сделки. В соответствии законодательством в течение действия договора лизинга на затраты предприятия должно быть отнесено более 75% стоимости оборудования. Это так называемый финансовый лизинг, который в основном и используется в Беларуси. При сложившейся практике размер амортизации обычно составляет 99% стоимости, и предприятие в итоге выкупает объект лизинга за 1%. То есть получает в собственность почти новую технику по минимальной остаточной стоимости.

- А можно ли привести конкретный пример?
- Пожалуйста. Предприятие приобретает оборудование стоимостью 100 млн. бел. руб. (без НДС). Его нормативный срок эксплуатации составляет 10 лет. При покупке за счет собственных средств либо в кредит, списание части стоимости этого оборудования на затраты предприятия за год составит 10% этой стоимости, т. е. 10 млн. белорусских рублей. Эта сумма вычитается из налогооблагаемой базы как по налогу на прибыль, так и по налогу на недвижимость. При заключении договора лизинга на приобретение этого же оборудования сроком, например, на 1 год, налогооблагаемая база за этот период уменьшится на 99% его стоимости, т. е. 99 млн. белорусских рублей. Экономия на налогах очевидна.
Следует добавить, что в течение срока действия договора лизинга объект (имущество) не переоценивается. Кроме того, предприятие может выкупить оборудование досрочно по согласованию с лизинговой компанией (лизингодателем). Однако необходимо помнить, что, согласно белорусскому законодательству, оборудование, находящее в финансовом лизинге, может перейти в собственность лизингополучателя не ранее, чем через год.

- Лизинг недвижимости проходит по аналогичной схеме?
- Лизингом недвижимости существенно отличается от лизинга движимого имущества, и в первую очередь, сроком действия договора. Согласно п. 54 Инструкции о порядке начисления амортизации основных средств и нематериальных активов, утвержденной Постановлением Минэкономики РБ, Минфина РБ, Минстата РБ, Минархитектуры РБ от 23.11.2001 № 187/110/96/18, по зданиям амортизация начисляется "исходя из срока полезного использования, установленного в диапазоне от нормативного срока службы, уменьшенного на срок фактической эксплуатации, до 1/5 указанной величины, но не менее трех лет". Нормативный срок службы определяется по документу "Временный республиканский классификатор амортизируемых основных средств и нормативные сроки их службы", утвержденному Постановлением Минэкономики РБ от 21.11.2001 № 186. В соответствии с вышеуказанными законодательными нормами рассмотрим пример с многоэтажным зданием (более 2 этажей), соответствующим, согласно Временному республиканскому классификатору, шифру 10001 (нормативный срок службы - 100 лет), и уже бывшим в эксплуатации 10 лет. Поскольку "основным источником погашения контрактной стоимости объекта аренды (лизинга) являются амортизационные отчисления по данному объекту" (п. 50 Инструкции о порядке начисления амортизации основных средств и нематериальных активов), то минимальный срок лизинга такого здания составит:
(100 лет - 10 лет) / 5 = 18 лет (при погашении 99% стоимости здания)
либо (100 лет - 10 лет) / 5 х 75% = 13,5 лет (при погашении 75% стоимости здания).

- Выходит, лизинг выгоден большинству деловых людей…
- В каждом конкретном случае, когда предприятие решает приобрести оборудование путем лизинга, важно проанализировать вместе с представителями лизинговой компании эффективность сделки. Лизинговые компании заинтересованы в оптимальном использовании имущества не меньше, чем их клиенты. Ведь лизинговые платежи, которые лизингодатель рассчитывает получать своевременно по договору лизинга, напрямую зависят от успешной работы предприятия, использующего оборудование.